Laut Blackstone könnte die Coronavirus-Krise den NIBC-Deal zum Scheitern bringen

0

AMSTERDAM, 28. April – Das Private-Equity-Unternehmen Blackstone gab am Dienstag bekannt, dass die geplante Übernahme der NIBC Holding NV in Höhe von 1,36 Milliarden Euro möglicherweise keine behördliche Genehmigung erhält und die Aktien der niederländischen Bank um 12% niedriger sind.

“Es gibt erhebliche Unsicherheiten in Bezug auf den Geschäftsplan und er ist weiterhin eine realistische Grundlage für die Erlangung der behördlichen Genehmigung”, sagte Blackstone. “Die zuständigen Regulierungsbehörden haben noch keine Angaben zu ihren diesbezüglichen Ansichten gemacht.”

NIBC-Aktien fielen um 12% um 0900 GMT in Amsterdam.

Blackstone warnte auch davor, dass die Entscheidung von NIBC, die Dividendenzahlungen zu verschieben, dazu führen könne, dass die Finanzierung des Geschäfts nicht mehr garantiert werden könne.

NIBC hat diesen Monat beschlossen, die Dividendenzahlungen mindestens bis zur zweiten Jahreshälfte zu verschieben, da die europäischen Banken unter Druck gerieten, ihre Kapitalpositionen zu verbessern, um die durch die Coronavirus-Pandemie verursachten Verluste überstehen zu können.

Blackstone sagte, diese Entscheidung habe ein Loch von fast 60 Millionen Euro in seinem Angebot hinterlassen, da es sich verpflichtet hatte, etwas mehr als 1,3 Milliarden Euro Eigenkapital bereitzustellen, der Rest sollte mit der Dividendenausschüttung von NIBC finanziert werden.

Es sagte, es würde versuchen, eine Lösung mit NIBC auszuarbeiten, die entweder zur direkten Zahlung der versprochenen endgültigen Dividende von 0,53 Euro pro Aktie oder zumindest zu einer Garantie führen würde, dass das Geld vor dem Erfüllungstag des Angebots ausgezahlt würde.

Nach dem ursprünglichen Vorschlag von Blackstone würde das US-amerikanische Private-Equity-Unternehmen JC Flowers, das 60,6% der NIBC-Aktien hält, seinen Anteil für 8,93 Euro pro Aktie verkaufen. Die niederländische Investmentfirma Reggeborgh, die 14,6% besitzt, würde für 9,65 Euro pro Aktie verkaufen.

JC Flowers kaufte NIBC 2005 für 1,8 Milliarden Euro von niederländischen Pensionsfonds, aber die Finanzkrise von 2008 brachte seine Pläne zum Verkauf der Bank mit Gewinn zum Erliegen.

Das US-Unternehmen beantragte schließlich 2018 eine Notierung für die Bank und verkaufte einen Anteil von 25% zu 8,75 Euro pro Aktie.

NIBC, das rund 600 kleine Unternehmen und 400.000 Privatkunden in den Niederlanden betreut, erzielte im vergangenen Jahr einen Nettogewinn von 194 Millionen Euro.

($ 1 = 0,9247 Euro) (Berichterstattung von Bart Meijer; Redaktion von Catherine Evans und Jason Neely)

Share.

Comments are closed.